隨著北向資金最新持股數據披露，2026年一季度外資在A股市場的布局輪廓逐漸清晰。數據顯示，北向資金共持有3270家上市公司股份，持股總量達1035億股，持倉總市值2.58萬億元，與2025年末相比，持股公司數量略有增加，市值規模基本持平。在AI算力需求激增和全球產業鏈重構的背景下，外資持續加碼高科技領域，同時對部分周期性行業展現出濃厚興趣。
電池行業繼續穩坐外資持倉榜首，一季度持倉市值達3430.75億元，較2025年末增長18%。行業龍頭寧德時代以722億元歸母凈利潤和39.2%的全球動力電池市占率，成為外資重倉的核心標的。其動力電池系統收入同比增長25%，占營收比重達75%，海外市占率突破30%創歷史新高。天賜材料作為電解液龍頭，2025年凈利潤同比增長181%，核心產品銷量增長超四成，同樣獲得外資青睞。
通信設備行業異軍突起，持倉市值從2025年末的第七位躍升至第三位。受益于AI數據中心建設浪潮，光模塊、光纖光纜等細分領域需求激增，相關公司股價與外資持倉同步攀升。統計顯示，已披露業績的37家通信設備企業中，76%實現凈利潤增長，其中半數企業增幅超過50%。
